RecodeX 重构消息，高盛最新发布的会议纪要显示，在Communacopia+科技大会上，聚焦B端与C端AI应用的软件企业高管集中发表了对未来增长前景的预判。Databricks首席执行官Ali Ghodsi表示，AI应用软件领域的竞争重心正转向企业实际部署，能高效精准将模型能力转化为可靠业务成果的平台将获得新增长空间。
高盛分析师指出，全球资金正从AI投资第一阶段的GPU、HBM、AI数据中心等算力硬件瓶颈，向第二阶段应用层赢家扩散，即能把Token转化为企业生产力、收入和现金流的公司。未来估值分化可能更猛烈：拥有独占数据、复杂工作流优势、Agent执行闭环和清晰ROI的软件公司有望获重估，而容易被基础模型单功能商品化的传统SaaS或继续承压。