RecodeX 重构消息，国盛证券研报首次覆盖长源东谷，给予“买入”评级。研报指出，公司传统动力基本盘稳固，燃气轮机、柴油发电等AI相关业务放量在即；商用车复苏与混动放量带动发动机零部件需求上行，主业增长扎实。公司依托自有高端自动化产线，产能储备充足，在手新能源及大缸径发动机定点订单充沛，并延伸变速箱壳体、车用传感器等新品类。预计2026-2028年归母净利润分别为4.2亿元、5.1亿元、6.3亿元，同比分别增长7.1%、22.1%、23.4%，对应PE为48倍、39倍、32倍。