英伟达的算力帝国

RecodeX 重构消息，英伟达CEO黄仁勋表示，围绕人工智能的恐惧情绪是被刻意制造出来的，目的是为了催生网络安全相关业务。他未在表态中给出具体数据或案例。

RecodeX 重构消息，Piper Sandler在最新研报中指出，随着智能体人工智能（Agentic AI）加速发展，全球算力需求正进入新一轮扩张期，训练与推理两端都将形成近乎“无止境”的计算需求。该机构首次覆盖多家算力相关公司，并将英伟达和AMD列为主要受益者，均给予“增持”评级。

RecodeX 重构消息，TrendForce集邦咨询最新IC设计产业研究显示，随着AI相关应用扩张，GPU、CPU、ASIC及互连产品需求攀升，2026年第二季度全球前十大无晶圆厂IC设计厂商合计营收年增73%，突破1414.5亿美元。其中英伟达稳居榜首，AMD受益于CPU在代理式AI应用中的提升，排名升至第三；高通因手机业务走弱退居第四。

RecodeX 重构消息，链上资金正复制一种新Meme玩法，将Meme代币与代币化股票组成配对池，把美股叙事引入链上交易，该模式已在BSC、Robinhood Chain等生态出现。BSC上4Stock将BNB财库公司CEA Industries（BNC）引入Meme交易，Stonks则以纳斯达克100 ETF代币QQQB作为配对资产。Robinhood Chain上，AI与英伟达股票代币配对，市值约2.06亿美元；MEME与AMC股票代币配对，市值约4705万美元；FLYBRAIN与Alphabet股票代币配对，市值约3345万美元。Solana方面，Pump.fun近期开放Custom Pairs提供发行入口，此前已有StonkFun生态。其中STONK与SPYx配对，市值约2.34亿美元，股票池24小时成交约558万美元；CTO围绕VIDAx展开，市值约346万美元；TREE与苹果股票代币AAPLx配对，市值约263万美元，公开标签为Point Farm Capital的钱包今日买入约75.57万枚TREE，支付1500 USDC。

RecodeX 重构消息，英伟达股价下跌超过2%。与此同时，澳大利亚提出将人工智能算力提升125%的目标。

RecodeX 重构消息，端侧AI计算企业烨知心（Yeats.AI）宣布完成Pre-A轮融资，由深创投、和利资本、TCL创投、中科创星联合领投，艾为电子（688798.SH）、国开科创、朝晖资本等机构跟投，老股东连续多轮超额追投。

本轮资金将用于下一代面向Agentic与Physical AI的NPU软硬件研发、流片及交付，以及模型压缩等算法研究。公司创始团队曾任职于苹果Neural Engine团队，主导NPU底层架构、编译器工具链及模型部署，核心成员来自苹果、微软、英伟达、高通、华为海思、大疆等企业。

RecodeX 重构消息，英伟达创始人兼CEO黄仁勋9月10日在高盛Communacopia+科技大会上表示，网络安全将成为人工智能行业的下一个大市场，部分原因在于各AI实验室即将发布的新模型所具备的能力。他称，围绕这一话题的讨论正不断升温。

RecodeX 重构消息，8月14日凌晨，英伟达宣布首款CPO交换机实现量产。数小时后A股开盘，光模块板块大幅震荡，8月19日中际旭创、新易盛带头下跌约9%，随后板块内部分化明显。

CPO将光模块拆解重构，把光引擎移至交换机芯片旁，可降低功耗、成本并提升传输效率，但也意味着产业链利润重新分配。看空者认为光模块集成商份额将被侵蚀并连累上游订单；看多者则认为英伟达加速CPO量产印证高速光模块需求旺盛，摩根士丹利、高盛先后上调光模块订单预期。

产业共识是未来两年CPO对光模块厂商收入难有实质影响。TrendForce 3月报告预计2026年CPO在AI数据中心渗透率仅约0.5%。中际旭创8月23日表示客户光模块订单已覆盖2026全年，2027年指引较2026年只多不减；新易盛称今年订单逐季增长。业内认为CPO与光模块将长期共存，3.2T甚至6.4T速率才是真正分水岭。

RecodeX 重构消息，纽约股市三大股指全线收低，原油价格飙升与美国国债收益率上行共同施压市场，抛售集中在半导体等科技股。道琼斯工业平均指数下跌0.60%至52064.10点，标普500指数下跌0.58%至7591.70点，纳斯达克综合指数下跌0.65%至26081.72点。

受美国与伊朗战事持续、也门胡塞武装夺取红海沿岸城市摩卡影响，市场对原油运输中断的担忧重燃。10月交割的西德克萨斯中质原油上涨6.69%至每桶102.48美元，11月布伦特原油上涨6.34%至107.63美元，均创5月19日以来最高收盘价。10年期美债收益率盘中突破4.95%，为2023年10月以来最高；30年期收益率升至5.360%，创2004年6月以来最高收盘。

美国8月生产者价格指数环比上涨0.4%，同比上涨5.4%，高于5.3%的预期，叠加能源价格走高，市场对通胀重新加速及美联储进一步收紧政策的担忧升温。费城半导体指数下跌2.66%，美光下跌4.9%，SK海力士ADR下跌5.2%，英特尔下跌5.57%，英伟达下跌2.26%。甲骨文第二季度营收193.5亿美元、调整后每股收益1.92美元均超预期，盘后上涨约7%；苹果因首款折叠屏iPhone获得好评，常规交易时段上涨逾3%。

RecodeX 重构消息，英伟达公布BioNeMo推理运行时（BioIR），这是一个可在英伟达GPU上加速生物分子结构预测模型、同时保持纯PyTorch工作流的Python库。在8块H100 GPU上针对1000个人类二聚体靶点的对照基准测试中，经BioIR加速的Boltz-2每GPU小时成功折叠58.5K个残基，而经torch编译的开源实现为20.2K个，提升2.90倍。该运行时在三个层面进行优化：自定义内核选择、CUDA Graph捕获，以及基于Ray的副本扩展，每个GPU放置一份完整模型副本。BioIR已用于AlphaFold数据库扩展，在4777个蛋白质组中生成约3100万个候选蛋白质复合物。

RecodeX 重构消息，英伟达表示，多个主要Robotaxi项目均运行在其模块化技术栈之上。Uber计划在扩大后的合作框架下，于2028年前在28个城市部署英伟达DRIVE Hyperion架构。

RecodeX 重构消息，有报道称微软正推进数据中心扩张计划，受此消息影响，英伟达股价小幅上涨。市场将此解读为对英伟达AI芯片需求的又一支撑信号。

RecodeX 重构消息，英伟达宣布与八家澳大利亚企业达成合作，合作方包括Firmus、Sharon AI和IREN，计划到2027年建成最高2吉瓦的AI数据中心容量，超过澳大利亚当前AI用电负荷的两倍。英伟达未披露相关成本或融资安排。澳大利亚电网运营商AEMO数据显示，目前待接入的并网申请已达66.9吉瓦，取消率为36%。

RecodeX 重构消息，英伟达9月10日发布博客，详细说明Skild AI如何基于英伟达AI基础设施构建S1机器人基础模型。英伟达称，双方合作涵盖合成数据生成、模型训练、仿真以及真实世界物理AI部署等环节。Skild AI在首次商业部署10个月后，年度经常性收入运行率已达到1亿美元。

RecodeX 重构消息，英伟达CEO黄仁勋在高盛会议上表示，人工智能基础设施建设仍处于早期阶段。他未给出具体时间表或数据，仅就行业所处阶段作出判断。

RecodeX 重构消息，英伟达表示，Grace Blackwell的出货量环比增长27%。

RecodeX 重构消息，英特尔股价下跌6%，此前经历一轮抛物线式上涨后遭遇获利了结。同日，英伟达与AMD股价均回落3%。

RecodeX 重构消息，多家华尔街机构警告，美国AI相关债务扩张正对美国国债市场形成竞争性压力。摩根大通Michael Cembalest估算，2026年迄今五大超大规模云计算企业加上英伟达的债务发行规模约3200亿美元（含数据中心租赁特殊目的载体），其中长久期部分折合十年期等价规模约3030亿美元，相当于同期美国财政部新增长久期借款的68%。

高盛固定收益信贷交易员Jeffrey Papai指出，年内AI相关债券发行已累计约3000亿美元，2026年第四季度供给将显著放缓，为AI信用利差提供短暂喘息窗口。但其预计2027年超大规模云计算企业及芯片厂商债券发行规模将较2026年再增约40%，达到约3400亿美元。核心假设包括2027年超大规模云计算企业资本开支约9300亿美元，债务融资占资本开支比例从约30%升至37.5%，美元融资占比从约80%降至70%，高级芯片债务从约350亿美元增至500亿至750亿美元。

RecodeX 重构消息，Rackspace（RXT.US）宣布加入英伟达AI云计算生态体系，并与Palantir展开合作，共同推进“主权AI”业务及AI云增长引擎。此次合作旨在借助英伟达的AI算力平台与Palantir的数据处理能力，拓展Rackspace在AI云服务领域的布局。

RecodeX 重构消息，AI 基础设施初创公司 d-Matrix 宣布加入英伟达 NVLink Fusion 生态，并采用 MGX 机架设计。此前高通、Arm、Marvell、亚马逊、富士通和联发科等厂商也已加入 NVLink 阵营。

RecodeX 重构消息，英伟达与八家澳大利亚企业达成合作，共同推进当地人工智能算力建设。澳大利亚当前算力规模为1.6吉瓦，此次扩建完成后，该国AI算力有望实现翻倍以上增长。

RecodeX 重构消息，NVIDIA 更新 NVIDIA App 至 11.0.9 版本，为内置的游戏内统计浮层加入 CPU 监控功能。GeForce 显卡用户现在可在游戏过程中直接查看处理器温度、功耗以及当前运行频率，无需再同时开启 HWiNFO、MSI Afterburner 等第三方硬件监控软件。

RecodeX 重构消息，科大讯飞上线参数规模293B的讯飞星火X2.5模型，重点提升代码与智能体能力，覆盖200余种语言，API支持多协议，可快速接入第三方框架。此前其开源的两款端侧小模型因支持端侧原生运行100万Token上下文引发社区讨论。

实测显示，该模型可生成中秋祈福3D粒子交互网页及《月宫快递》小游戏，拆解英伟达61页Q2财报并生成图表与投研简报，指出电商数据集中的统计bug并生成可视化PDF，还为原创游戏《堕神余烬》设计出可上线官网。星火系列依托全国产算力训推全链路闭环，训练效率已大幅提升。

RecodeX 重构消息，Binance 于 9 月 10 日推出股票定投（Stock Recurring Buy）功能，符合条件的用户可按固定周期自动买入指定股票和 ETF，无需每次手动下单。

该功能目前覆盖 100 只股票和 ETF，包括苹果、特斯拉、英伟达、亚马逊、微软、Meta、Coinbase、Robinhood，以及 SPY、QQQ、VOO 等热门 ETF，用户可在同一份定投计划中选择单只或多只标的。Binance 表示功能可用性取决于用户所在国家或地区，自动执行订单的成交价可能与创建计划时差异较大，用户需确保资金账户在执行日有足够资产。

今年 6 月，Binance 已上线美股交易服务，允许用户通过单一账户交易美国上市股票和 ETF，最低投资金额为 5 美元。

RecodeX 重构消息，Palantir与英伟达宣布达成合作，将人工智能能力引入关键供应链领域，首批应用从英伟达自身的运营体系开始。双方将把英伟达的Nemotron开源模型整合进Palantir的Foundry和人工智能平台（AIP），用于提升供应链透明度、识别潜在瓶颈并实现运营决策自动化。

英伟达表示，其Vera Rubin机架包含约130万个零部件，对算力、内存、网络和机械组件的协同要求极高，该系统可帮助团队更早发现约束条件、更快评估替代方案，并基于端到端生产影响进行物料分配。Palantir首席执行官Alex Karp称，该主权AI栈能在保护专有数据的前提下提供超越前沿模型的运营智能。双方还计划将这一联合架构推广至制造、医疗、农业及政府等复杂行业。

RecodeX 重构消息，Piper Sandler首次覆盖英伟达股票，给予“增持”评级，理由是对人工智能芯片需求的看好。该机构认为英伟达在AI算力领域的需求前景支撑其股价表现。

RecodeX 重构消息，英伟达正式发布CUDA 13.4版本，该版本首次实现对Windows on Arm平台的原生支持。此举被视为为RTX Spark产品线铺路，意味着基于Arm架构的Windows设备将可直接运行CUDA应用，无需依赖转译层。

RecodeX 重构消息，美国司法部正就英伟达收购Groq的交易展开反垄断调查，关注该交易可能带来的竞争问题。目前调查处于早期阶段，尚未有进一步结论。

RecodeX 重构消息，业界消息显示，英伟达正考虑把下一代Rubin Ultra人工智能加速器的高带宽内存方案，从此前的12层堆叠改为8层堆叠。在存储成本持续上涨的背景下，英伟达更看重单位带宽成本与整机系统的经济性。

RecodeX 重构消息，9月10日上午，国家发展改革委与美在华跨国企业高层圆桌会在北京举办，主题为“拥抱‘十五五’ 共谋新发展”。亚马逊云、英伟达、戴尔、霍尼韦尔（中国）等60余家美在华企业代表参会，覆盖科技算力、工业能源和消费医药等领域。会上，国家发展改革委相关司局介绍了“十五五”规划纲要有关政策考虑、“十五五”时期利用外资政策情况，以及新一轮大规模设备更新和消费品以旧换新政策实施成效和提振消费相关政策精神，相关负责人还介绍了北京市经济社会发展情况并推介投资环境。